Why you shouldn't panic if your KiwiSaver dips
Katrina Shanks is the chief executive officer of Financial Advice New Zealand.
- 카트리나 생크스는 뉴질랜드 파이낸셜 어드바이저스의 최고 경영자이다.
OPINION: The stock markets in New Zealand and globally continue to be volatile, with some stocks taking massive falls. This is why you may have seen your KiwiSaver going down recently.
- 의견: 뉴질랜드와 전 세계 주식 시장은 일부 주식들이 큰 폭의 하락을 하는 등 변동성을 지속하고 있다. 이것이 키위세이버가 최근에 내려가는 것을 본 이유일 것이다.
Why the markets have dropped is interesting
왜 시장이 하락했는지 흥미롭다.
The United States has a big influence on the markets and, in most instances, some of the funds your KiwiSaver providers invest in.
미국은 시장에 큰 영향을 미치며 대부분의 경우 키위세이버 제공업체가 투자하는 펀드 중 일부를 보유하고 있다.
These markets are expecting interest rate rises, and this is impacting on expected future returns of many stocks. In particular, the technology sector stocks have fallen significantly, forcing market averages down.
- 이들 시장은 금리 인상을 예상하고 있으며, 이는 많은 종목의 향후 수익률에 영향을 미치고 있다. 특히 기술주(technology secotr) 주가가 크게 하락해 시장 평균이 하락할 수밖에 없다.
Even Bitcoin, the largest cryptocurrency, has lost about 50 per cent of its value since its record high in November 2021, and Ethereum has experienced a similar decline.
- 최대 암호화폐인 비트코인조차 2021년 11월 사상 최고치를 기록한 이후 약 50%의 가치가 떨어졌고 이더리움도 비슷한 하락세를 겪었다.
In addition, investors are concerned about supply chain disruptions caused by Covid variants and the conflict in the Ukraine. In the past few days, as Russia has moved to invade Ukraine, the markets have taken a tumble. That was all to be expected.
- 또한, 투자자들은 코로나 변이 바이러스와 우크라이나 분쟁으로 인한 공급망 차질을 우려하고 있다. 지난 며칠간 러시아가 우크라이나를 침공하면서 시장이 폭락했다. 그것은 모두 예상된 것이었다.
Here in New Zealand, we’re also seeing the Reserve Bank increasing the OCR, which will lead to interest rate rises, and the markets have reacted to the conflict in Ukraine and the expected Covid disruptions.
- 이곳 뉴질랜드에서도 준비은행이 OCR을 인상해 금리 인상으로 이어질 것으로 보고 있는데, 시장에서는 우크라이나 분쟁과 예상되는 코로나 차질(discruptions)에 반응하고 있습니다.
Overseas markets have a significant impact on your KiwiSaver
What does this mean for your KiwiSaver and what should you do?
- 이것은 당신의 키위세이버에게 무엇을 의미하고 당신은 무엇을 해야 하는가?
There are a number of KiwiSaver providers and different types of funds, so let’s look at an average KiwiSaver balanced fund. This fund is made up of different assets with different allocations.
- 다수의 키위세이버 제공자(은행 등)와 다양한 유형의 펀드가 존재하는데, 평균 키위세이버 균형 펀드를 살펴보자. 이 펀드는 각기 다른 자산으로 구성되어 있다.
Here’s an example of how a balanced fund could look: cash and NZ bonds 26 per cent, international bonds 15 per cent, NZ unlisted/listed property 2 per cent, international listed property 2 per cent, New Zealand shares 10 per cent, Australian shares 5 per cent, international shares 39 per cent, other 1 per cent.
- 균형 펀드가 어떻게 보일 수 있는지 보여주는 예가 있다: 현금과 뉴질랜드 채권 26%, 국제 채권 15%, 비상장/상장 부동산 2%, 뉴질랜드 주식 10%, 호주 주식 5%, 국제 주식 39%, 기타 1%.
As you can see, overseas markets, which comprise about 61 per cent of investments, have a significant impact on your KiwiSaver, and though the New Zealand market may comprise just 38 per cent, together they ensure the risk is spread widely. The fund is also diversified across different asset types, which further spreads the risk.
- 보시다시피, 약 61%의 투자를 차지하는 해외 시장은 키위세이버에 큰 영향을 미치며, 뉴질랜드 시장은 38%에 불과하지만, 위험 요소가 널리 퍼져 있음을 보장합니다. 펀드도 자산 유형별로 분산돼 리스크가 더욱 확산된다.
However, in the past couple of months, markets have retracted across the board, and that is being reflected in managed fund balances declining.
- 그러나 지난 몇 달 동안 시장은 전반적으로 후퇴했고, 이는 운용 펀드 잔액이 감소하는 데 반영되고 있다.
The factors that impact on the market – interest rates, earnings of businesses, Covid-19 and potential and emerging conflicts – all affect your investment. All these elements are environmental and as individuals we have no control or influence over them.
- 시장에 영향을 미치는 요인들, 즉 이자율, 기업 수익, 코로나19, 잠재적 갈등 및 새로운 갈등은 모두 여러분의 투자에 영향을 미칩니다. 이 모든 요소들은 환경적이며 개인으로서 우리는 그들에 대한 통제나 영향력이 없다.
If you have a KiwiSaver account, what should you do?
- 만약 당신이 키위세이버 계좌를 가지고 있다면 어떻게 해야 할까?
KiwiSaver is long-term investment for most people, and markets react to environmental changes constantly. History tells us that over a long period of time, markets have delivered positive results overall, so there is no reason to believe in the long term that this will change.
- 키위세이버는 대부분의 사람들에게 장기 투자이며, 시장은 환경 변화에 끊임없이 반응합니다. 역사는 오랜 기간 동안 시장이 전반적으로 긍정적인 결과를 전달해왔기 때문에 장기적으로 이것이 바뀔 것이라고 믿을 이유가 없다는 것을 말해준다.
As long as you have assessed your risk appetite correctly and are in the correct type of fund and have had no significant life changes, then you can don’t need to change what you’re doing because of what’s happening with inflation, the supply chain, or the conflict in Ukraine.
- 위험 요소를 정확하게 평가했고 펀드의 유형이 올바르고 삶에 큰 변화가 없는 한 인플레이션, 공급망, 우크라이나 분쟁으로 인해 현재 하고 있는 펀드 유형을 바꿀 필요가 없다.
If you’re looking to access your funds shortly, then I recommend you seek advice on what is right for you.
- 만약 당신이 당신의 펀드에 곧 접근하기를 원한다면, 무엇이 당신에게 적합한지에 대한 조언을 구하는 것을 추천한다.
One thing we do know is if you sell your investments when the market has taken a tumble, you effectively lock in those losses. If you don’t need the money for some time (let’s say three to five years), it’s likely the best thing to do is to wait for the markets to recover.
- 우리가 아는 한 가지는 만약 시장이 폭락했을 때 팔면, 효과적으로 그 손실을 억제할 수 있다는 것입니다. 만약 여러분이 얼마 동안 (3년에서 5년 정도) 자금이 필요하지 않다면, 시장이 회복되기를 기다리는 것이 최선일 것이다.
The Financial Markets Authority looked at how investors reacted to the market fall in March 2020 and found some people – particularly the young – switched funds. In the event your balance has dropped and you’re concerned, maybe you should seek professional advice from a financial adviser.
- 금융시장당국은 2020년 3월 시장 하락에 대한 투자자들의 반응을 살펴본 결과 일부 사람들, 특히 젊은 층이 펀드를 전환한 것으로 나타났다. 만약 당신의 균형이 떨어지고 당신이 걱정된다면, 아마도 당신은 재정 자문(financial adviser)에게 전문적인 조언을 구해야 할 것이다.
At such times of uncertainty, I always feel better when I have taken some control, so here are some ideas of what you can do:
- 이런 불확실한 시기에, 나는 항상 내가 어느 정도 통제하고 나면 기분이 좋아진다. 그래서 여러분이 할 수 있는 일에 대한 몇 가지 아이디어들이 여기 있다.
If you sell your investments when the market has taken a tumble, you effectively lock in those losses
● Make a plan to do a financial review.
- 재무 검토를 할 계획을 세운다.
● Make sure you have an emergency fund so you don’t have to dip into investments when the market takes a tumble. This fund will give you breathing space to let your investment recover.
- 시장이 폭락할 때 투자에 몰두하지 않도록 비상 자금이 있는지 확인합니다. 이 자금은 투자금이 회복될 수 있도록 숨통을 틔워줄 것이다.
● Be deliberate about where you have invested – make sure you’re in the right fund for your risk tolerance. Do a quick review for peace of mind.
- 어디에 투자했는지 신중해야 한다. 위험 대응을 위한 적절한 펀드에 가입했는지 확인합니다. 마음의 평화를 위해 간단한 복습을 하세요.
● If you’re in KiwiSaver you’re already diversified – look at the value of your fund and if you have a high value for diversification, then see if you need to look at other KiwiSaver funds. If you’re managing your own funds through a platform, make sure your portfolio is diversified.
- 만약 당신이 키위세이버에 한다면, 당신은 이미 다양화(diversified)(분산투자) 되어 있습니다. 당신의 자금 가치를 보세요. 그리고 만약 당신이 다양화에 대한 높은 가치를 가지고 있다면, 다른 키위세이버 펀드를 살펴봐야 할 필요가 있는지 알아보세요. 플랫폼을 통해 자신의 펀드를 운용하고 있다면 포트폴리오가 다양해져야 한다.
● Slow but steady payments reduce the risk of investing a lump sum one day and the markets turning on that day – this can reduce your risk.
- 느리지만 꾸준한 지불로(꾸준하게 키위세이버에 돈을 넣다보면) 언젠가 목돈이 투자될 위험이 줄어들고 시장이 그 날 다시 살아날 수 있으므로 위험을 줄일 수 있습니다.
● Stay calm – don’t look at the balances daily.
- 침착하세요. 매일 잔액을 보지(확인하지) 마세요.